Amazon взлетает, Apple резко падает — квартальные результаты и AI доминируют
Квартальные отчёты загнали акции в разные стороны: Amazon подскочил на данных AWS, Apple провела болезненный прогноз и смену CEO; в фокусе также платежи, AI‑цепочки поставок и Medicare.
Деклариум
Считает НДФЛ по криптовалюте и зарубежному брокерскому счёту и собирает готовую 3-НДФЛ. Расчёт бесплатный, платно только документы.
Сегодняшняя сессия была высокой на события: Amazon добавил почти 15% после квартального сюрприза в облаке, в то время как Apple упала почти на 10% после слабого прогноза и объявления о смене CEO. Между этими крайностями инвесторы обсуждали платежные сервисы, дефицит памяти для AI, крупные производственные соглашения и изменения в Medicare Advantage.
Amazon.com Inc. (AMZN) вырос примерно на 15% за сутки после квартального отчёта: выручка во 2‑м квартале составила $200.6 млрд, что на 19.6% больше год‑к‑году, а GAAP‑EPS — $5.75, частично подогретый еднократными доходами (Yahoo). Буфером для рынка стал крупный вклад AWS и признание бумаги среди лидеров по объёму торгов и необычной активности (ChartMill/Benzinga). Риски остаются — часть прибыли объясняется разовыми статьями, а отрицательный свободный денежный поток вызывает вопросы о стабильности улучшений маржи.
Apple Inc. (AAPL) потеряла около 9.8% после того, как компания дала прогноз по выручке ниже ожиданий рынка и объявила, что Тим Кук уйдёт с поста CEO 1 сентября 2026 года в пользу Джона Тернуса (Yahoo). Квартальный дивиденд оставлен без изменений, но слабый гайд и одновременная смена руководства усилили распродажу в день отчёта, несмотря на то что Apple также отчиталась в ночь с другими гигантами (Yahoo). Неопределённость вокруг руководства и консензус‑прогноза выручки может ограничивать восстановление цены, хотя базовая прибыльность компании остаётся сильной.
Mastercard Inc. (MA) отчиталась лучше ожиданий за 2‑й квартал и во время эфира акцентировала рост в агентном коммерсе, решениях по безопасности и новых платёжных потоках. На неконсолидированной, неконсолидированной валютно‑нейтральной основе чистая выручка выросла примерно на 12% год‑к‑году (earnings call). Эти конкретные инициативы — не просто слова, они объясняют повышенный интерес к бумаге в сессии. В то же время слабость у некоторых конкурентов по кросс‑бордер платежам, как у Euronet, остаётся фактором, который может сдерживать рост.
Coinbase Global Inc. (COIN) опубликовала выручку во 2‑м квартале в $1.22 млрд, что ниже ожиданий примерно $1.29–1.31 млрд, и показала GAAP‑убыток $359.5 млн (EPS −$1.36) — после отчёта акции упали около 6% в послеторговой сессии (Yahoo). Руководство отметило рекордный рост подписок Coinbase One и увеличение доли выручки вне биткоина, но слабость торговых объёмов криптовалют и волатильность сектора продолжают давить на перспективы. Пропущенные оценочные показатели и крупный GAAP‑убыток усиливают неопределённость в краткосрочной перспективе.
Broadcom Inc. (AVGO) попала в заголовки как компания, смещающая месседж в сторону AI‑инфраструктуры вместо традиционного «чип‑циклического» нарратива (Yahoo). Отдельные материалы подчёркивают много‑летнее соглашение с Samsung объёмом, упоминаемым свыше $200 млрд, на поставки HBM и производство ускорителей Broadcom до 2030 года, что может укрепить цепочку поставок для AI‑чипов. Такой сдвиг в позиционировании объясняет интерес инвесторов, но крупные меморандумы и интеграция цепочки требуют времени и несут риски исполнения.
NVIDIA Corp. (NVDA) оставалась в центре внимания после заявлений о том, что память стала главным узким местом для AI — тезис, который подкрепляет роль Nvidia в аппаратном стеке AI (Jensen Huang). Отчёты об институциональных покупках, в том числе о покупке ~$14.3 млн акций от Cathie Wood после недавнего отката, сопроводили умеренный рост цены (соответствующие колонки). Тем не менее дефицит памяти не снимает рыночных рисков: макрофакторы, ограничения экспорта и высокая оценка остаются потенциальными триггерами волатильности.
UnitedHealth Group Inc. (UNH) получил внимание рынков после того, как недавнее ралли бумаги связали с репрайсингом в бизнесе Medicare Advantage, о чём руководство предупреждало заранее (Yahoo). Отдельно отмечается, что миллионы участников Medicare Advantage получат письма этой осенью о решениях страховщиков на 2027 год, что делает компанию центрированной темой дискуссий о планировании и цене риска. Аналитический консенсус остаётся положительным, но запланированные изменения 2027 года могут повлиять на покрытие и показатели enrolment.
Microsoft Corp. (MSFT) добавила около 2.1% после сильного роста Azure и пробоя технического уровня на высоком объёме торгов, что привлекло внимание трейдеров (Yahoo/ChartMill). Комментарии также подчёркивают широкий разброс целевых цен аналитиков, вплоть до двузначного потенциала роста в отдельных сценариях, что отражает неопределённость ожиданий. Технический и операционный импульсы усилили интерес, но такой пробой может оказаться кратковременным при изменении настроения рынка.
На что обратить внимание
Что остаётся невыполненным и может двигать бумаги дальше: устойчивость улучшений AWS и влияние едократных статей на прибыль AMZN; последствия прогноза и смены CEO для AAPL; исполнение инициатив по agentic commerce и кросс‑бордеру у MA; восстановление объёмов торгов крипто и диверсификация выручки у COIN; реализация крупного MOU Samsung‑Broadcom и сроки поставок HBM для AVGO; динамика рынка памяти и институциональные покупки вокруг NVDA; письма по Medicare Advantage и возможные эффект на enrolment у UNH; а также подтверждение роста Azure и удержание технических уровней у MSFT. Все эти факторы носят информационный характер и определяют, какие данные рынку будут важны в ближайшие отчётные циклы.